Análisis de las depreciaciones extremas del tipo de cambio de México a partir del Proceso Poisson No Homogéneo

• Published in: CIENCIA ergo-sum Vol. 18; no. 3; pp. 243 - 248
• Main Authors: Jesús Gutiérrez, Raúl de, Díaz Carreño, Miguel Ángel, Herrera Nebel, María Teresa
• Format: Journal Article
• Language: Spanish; English
• Published: Universidad Autonoma del Estado de Mexico 2011
• Subjects: Ciencias Sociales; depreciación extrema; exchange rate; extreme depreciations; Homogeneous Poisson Process (nhpp); Non; Proceso de Poisson No Homogéneo (ppnh); tipo de cambio
• ISSN: 1405-0269; 2395-8782

This article presents a statisticalmodeling of extreme depreciation of thenominal exchange rate of the Mexican pesoagainst the U.S. dollar from the validation of theassumption of the Non-Homogeneous PoissonProcess (nhpp) in the period 1990-2010.Empirical results show strong evidence thatfor increases in the monthly exchange rategreater than 2.0 per cent, the use of the nhppis suitable, but is not so for other levels ofincrease. In addition, using a function ofmean value of the PPNH Weibull type it wasfound that the probability of occurrence of adepreciation exceeding 2.0% in one month is33% and 67% for one quarter. Se presenta una modelación estadística de las depreciaciones extremas del tipo de cambio nominal del peso mexicano frente al dólar estadounidense a partir de la validación del supuesto de Proceso de Poisson No Homogéneo (PPNH) en el periodo 1990-2010. Los resultados empíricos muestran fuerte evidencia que para incrementos del tipo de cambio mensual mayores a 2.0%, el empleo del PPNH es adecuado, no así para otros niveles de aumento. Además utilizando una función de valor medio del PPNH tipo Weibull se encontró que la probabilidad de ocurrencia de una depreciación superior a 2.0% en un mes es de 33% y en un trimestre de 67%.